Советы и критерии выбора между золотом и серебром. Стоит ли инвестировать сейчас в серебро и каким способом
14 января 2016Приветствую! В ситуации, когда курс доллара и цены в магазинах растут с космической скоростью, хочется чего-то безопасного и надежного. А еще лучше – вечного. И сегодня мы поговорим про инвестиции в драгоценные металлы: золото, серебро, палладий и платину.
В какой металл лучше вкладывать деньги? И стоит ли это делать в ближайшие годы?
В начале октября 2012-го одна тройская унция золота оценивалась в $1782,5! Та вершина стала переломной точкой, в которой восходящий тренд резко сменился нисходящим. С того момента и по сей день золото уверенно падает в цене. В конце 2015-го за одну тройскую унцию давали всего $1063 (минус 40% за три года).
Почему дешевеет золото?
Основных причин, как обычно, несколько:
- Низкие темпы роста мировой экономики ()
- Укрепление доллара к корзине валют на фоне повышения ставок ФРС США
- Рухнувшие цены на нефть (золото всегда выступало в роли нефтяного «антагониста»)
- Сильный фондовый рынок США
- Низкий спрос на золото в Индии и Поднебесной
- Массовый отток средств из «золотых»
Прогнозы экспертов
Аналитики считают, что в 2016-м золото вряд ли будет расти в цене. Средний прогноз: $1050—1100 за тройскую унцию. Многие эксперты не исключают, что уже во втором полугодии нынешнего года золото пробьет психологическую отметку $1000.
Серебро
Очень похоже на золото ведет себя и серебро. В апреле 2011-го одна тройская унция серебра оценивалась почти в $48,59. До ноября 2013 года драгоценный металл то рос, то резко падал, скатившись в итоге до $34 за унцию. После этого «серебряные» котировки падали практически непрерывно. В конце прошлого года унция серебра оценивалась в $13,86 (минус 68% за неполных пять лет).
Почему дешевеет серебро?
- В промышленности серебро уже используют не так массово (в первую очередь, из-за внедрения новейших технологий). Скажем, производители солнечных батарей все чаще заменяют серебро более дешевыми аналогами
- Слабый рост мировой экономики (в том числе, и в Китае) также тянет спрос на серебро вниз
- Производство серебра растет с каждым годом, что создает избыточное предложение на рынке. Только в 2015-м производство драгоценного металла выросло на 8%
- Массовое бегство инвесторов с сырьевых рынков на фоне восстановления экономики США и повышения процентной ставки Федеральной резервной системой
Прогнозы экспертов
Основной прогноз на 2016 год: $15-16 за унцию. Однако часть аналитиков считает, что в нынешнем году серебро, наоборот, вырастет в цене примерно на треть.
Главный экономист датского Saxo Bank уверен, что стимулом для роста цен на серебро может стать бурное развитие «солнечной» энергетики. Дело в том, что этот драгоценный металл часто используют при производстве фотоэлементов. И по мнению Стина Якобсена, всплеск спроса вполне может вызвать рост цен на серебро.
Палладий
За последние пять лет цены на палладий вели себя не так, как котировки на золото. С февраля 2011-го по июль 2012-го цена палладия то падала, то отскакивала вверх, скатившись в результате с $819,7 до $580 за тройскую унцию.
После этого «медвежий» тренд по палладию уверенно сменился «бычьим». В период, когда золото дешевело почти каждую неделю, палладий дорос до $880 к августу 2014 года. Но уже во втором полугодии прошлого года рост сошел на «нет» на фоне общего падения цен на драгоценные металлы.
К началу 2015-го цена на палладий опустилась до $563 за унцию и продолжает снижаться. 12 января «палладиевые» котировки опускались до $471,4 за унцию.
Почему дешевеет палладий?
- В 2015 году показатели продаж авто в КНР оказались самыми низкими за три года. И это при том, что в IV квартале власти Поднебесной уменьшили налог на покупку машин. Почему это важно? Потому что именно на Китай приходится около 20% мирового спроса на палладий
- После длительной забастовки возобновилось производство платиноидов в ЮАР (в итоге сократился дефицит палладия на рынке)
- Массовый отток инвесторов с рынка драгоценных металлов на фоне резкого укрепления доллара США.
Прогнозы экспертов
Особого оптимизма по поводу цен на палладий аналитики не демонстрируют. Большинство склоняется к коридору $500-550 за унцию.
Платина
В последнее время «платиновые» котировки разочаровывают инвесторов еще больше, чем цены на золото.
Пять лет назад (в феврале 2011-го года) платина оценивалась в $1827 за тройскую унцию. Интересно, что боковое движение по этому драгоценному металлу продолжалось дольше, чем по золоту и серебру.
Лишь в феврале 2013 года «платиновые» котировки уверенно пошли вниз. С $1673 за унцию цена платины упала до $882 к концу прошлого года (то есть, подешевела почти в два раза всего за три года)! Почему платина сегодня стоит дешевле золота?
Почему дешевеет платина?
- Сократился спрос со стороны китайской автомобильной промышленности. Кроме того, по оценкам аналитиков, спрос на ювелирные украшения в Поднебесной в 2016-м может снизиться на 9%
- Компания Lonmin (третье место в мире по производству платины) в конце прошлого года привлекла $400 млн. за счет дополнительной эмиссии акций по заниженной цене. Серьезное увеличение производства приведет к еще большему избытку предложения на рынке. С учетом платины, добываемой в ЮАР, объем «лишней» платины оценивается в 300 — 500 тысяч унций в ближайшие три года
- Скандал вокруг дизельных автомобилей Volkswagen
Напомню вкратце суть этой истории. Платина используется в каталитических конвертерах для уменьшения вредных выбросов. Осенью стало известно, что во время лабораторных тестов концерн VW устанавливал специальное программное обеспечение примерно на 11 млн. автомобилей, чтобы исказить результаты уровня выбросов оксидов азота.
Эксперты ожидают, что в Евросоюзе этот скандал приведет к резкому сокращению спроса на автомобили с дизельным двигателем. Что автоматически «уронит» и спрос на платину.
Прогнозы экспертов
В 2016-м году цена на платину, скорее всего, останется на текущем уровне с тенденцией к понижению. Самый популярный среди аналитиков прогноз: $900 за унцию.
Мое личное мнение
Не буду оригинальничать. Как и большинство экспертов, я думаю, что в нынешнем году драгоценные металлы расти в цене не будут. Сырьевые активы (в том числе, и драгметаллы) сегодня «не в моде». В середине прошлого года индекс сырьевых товаров S&P GSCI обновил 13-летний минимум!
В 2011-м «бум» на золото и серебро был вызван тем, что инвесторы опасались сильной инфляции (эти опасения, кстати, не оправдались). Сейчас же внимание переключилось на «аппетитный» доллар и растущий фондовый рынок США.
Сегодня финансовые консультанты советуют держать в золоте, серебре, платине и палладии не более 10% всего активов.
К тому же в России вложения в драгоценные металлы (в любом виде) связаны с дополнительными потерями: НДС, НДФЛ, банковский спред, плата за аренду банковской ячейки… Поэтому на фоне падающих цен на металлы инвестировать в них просто невыгодно. Тем более что цены на слитки, и в российских банках фиксируются в рублях – еще один удар по потенциальной доходности драгоценных металлов.
А в какой драгоценный металл вкладываете Вы? Если, конечно, инвестируете. Подписывайтесь на обновления и делитесь ссылками на самые интересные посты с друзьями!
Инвестирование в драгоценные металлы привлекает , как правило , консервативных инвесторов . Особенной популярностью пользуются золото и серебро . Золото вообще не может обесцениться , и цена его почти всегда растет . Серебро помогает вклад и также получить доход в перспективе .
Зарабатывают инвесторы за счет спекуляции . Т . е . они покупают металл , чтобы потом его продать . А разница между покупкой и продажей и является доходом . Факт : в период с 2000 до 2014 года золото подорожало на 600 % .
Плюсы вклада в золото и серебро :
— высокая
ликвидность
. Эти
драгоценные
металлы
очень
легко
быстро
продать
;
— актив
является
материальным
, чего
нельзя
сказать
о
тех
же
;
— доступность
. Купить
золото
или
серебро
в
банке
может
любой
гражданин
, у
кого
есть
паспорт
;
— доходность
. К
примеру
, золото
активно
дорожает
, особенно
в
периоды
кризиса
.
Есть и минусы :
— высокая
волатильность
. Курс
меняется
по
отношению
к
мировым
валютам
, и
котировки
иногда
резко
«скачут
»;
— налог
и
спред
банк
.
ОМС в банке:
Открытие металлического счета в банке является самым простым вариантом инвестирования в драгметаллы .
По сути , это тот же банковский счет , но храниться на нем будет не валюта , а металл . Т . е . на руки инвестор металл не получит : он будет в хранилище банка . Но инвестор может в любой момент явиться в банк и заявить о намерении продать драгметалл со своего ОМС .
Важно усвоить 3 момента :
Страховка . Денежные вклады в банке могут быть застрахованы со стороны АСВ . А вот ОМС не страхуется вообще . Поэтому риски инвестора увеличиваются : он может потерять свои вложения , если учреждение обанкротится .
Спред . Золото и серебро банки продают по внутреннему курсу . Например , если 1 грамм золота 999 пробы стоит на фондовом рынке 2 340 р . (данные на 28 февраля ), то тот же Сбербанк продает 1 грамм за 2 440 р ., а выкупает – за 2 190 р . Т . е . видно , что инвестору придется платить больше при покупке , и получать меньше – при продаже . Поэтому инвестировать нужно на долгий срок (5 —10 лет ), чтобы получить заметную прибыль .
Серебро на фондовом рынке стоит 34 рубля за грамм . Сбербанк продает его за 35 .6 руб ., а выкупает — за 32 рубля . Стоит сказать , что некоторые банки мотивируют инвесторов на крупные вклады , уменьшая процент спреда в зависимости от размера вклада .
Налог
.
Налога
при
покупке
металла
нет
. Он
может
быть
при
продаже
. Но
в
2
—х
случаях
он
исключается
:
— если
срок
действия
ОМС
был
больше
3
лет
;
— если
сумма
вклада
была
больше
250
тыс
.
руб
.
Слиток, как им пользоваться:
Можно купить слиток золота в банке . Например , самый маленький золотой слиток весит 5 грамм . Спред также будет . Еще будет налог при покупке в размере 18 % от суммы вклада .
Инвестор получает слиток в упаковке банка , сертификат и необходимые документы . Важно не умудриться потерять сертификат , иначе потом банк даст за металл очень мало . Также не следует мять и рвать упаковку . И самое главное – нужно беречь слиток . Даже незначительные царапины , вмятины и потёртости заметно повлияют на стоимость металла .
Другие варианты инвестирования:
1. Монеты . В банке можно купить инвестиционные , коллекционные и памятные монеты из драгметаллов . Особой популярностью пользуются золотые монеты . Плюс такого инвестирования в том , что налога также не будет , а самими монетами могут в дальнейшем заинтересоваться коллекционеры , если речь идет о коллекционных и памятных монетах . А инвестиционные монеты можно будет продать в банк . Хотя это уже один из минусов такого инвестирования . Дело в том , что многие жалуются на то , что монеты очень тяжело продать по выгодной цене .
2. . Можно купить акции добывающих компаний . По сути , стоимость ценных бумаг меняется , исходя из изменений цен на драгметаллы . Но цена также зависит и от уровня добычи , экономической обстановки в стране и мире и т . д . Поэтому и риски выше .
3. . Опытные могут получать прибыль за счет спекулятивной торговли драгметаллом на фондовом рынке . Но такой вариант капиталовложения не подойдет для рядового инвестора .
Вместо вывода:
Нет смысла покупать ювелирные украшения из золота и серебра . Дело в том , что в стоимость украшения входит работа ювелира и наценка ювелирного магазина . Да и золото при изготовлении используется не всегда высшей пробы . Можно сказать , что сразу после покупки металл теряет в цене до 30 % .
Просмотров: 3 721Я уже неоднократно писал, что не стоит пренебрегать возможностью инвестировать в драгоценные металлы. Особенно в пору, когда приближается, или уже наступает кризис. Например, как сейчас. Но не стоит забывать, что драгоценные металлы представлены не только золотом, есть еще серебро. Может быть стоит часть денег вкладывать именно в серебро ?
Я писал, что и Россия и Китай именно физического золота. Все знают о проблемах с увеличением денежной массы, благодаря политике смягчения США и европейских стран. Значит все валюты будут дешеветь. И даже , когда дорожает, то дорожает только в долларах и евро. И в из прошлых статей, я говорил о возможности инвестирования в золото, особенно в наше неспокойное время. Давайте сегодня обсудим преимущества серебра по отношению к золоту.
Количество тонн металлов в мире.
Основное преимущество серебра в том, что оно постоянно востребовано промышленностью. Золото используется только в финансовых целях (монеты и слитки) и в украшениях. По большому счету, золото никуда не девается: сколько добыли золота за всю историю человечества, столько сейчас и имеем. С серебром все иначе. Промышленность использует серебро очень интенсивно: и в радиотехнике, и в медицине и еще в куче мест. Конечно, в большинстве случаев серебро не возвращается. Кроме того серебро, используемое в этих целях нечем заменить. Что это значит? Если серебро подорожает, то его все равно будут так же использовать как и раньше: спрос не эластичен.
Если за всю историю человечества золота было добыто примерно в 10 раз меньше, чем серебра, то сейчас картина меняется. Добыча золота растет, а серебра — напротив падает. И соотношение запасов уменьшается. Кроме того, страны накапливают свои золотовалютные резервы в золоте и валютах. Серебро из этого перечня удалили уже давно. А по рыночным механизмам, если предложения чего-то уменьшается, при сохраняющемся спросе, то цена на этот товар — растет.
Фьючерсы.
В основном цены на серебро определяются на рынке фьючерсов. Но далеко не все заключенные контракты имеют под собой реальную основу. Как и прочие деривативы, они создаются только для виртуальных сделок. Просто переводят деньги из одних карманов в другие, как в карточной игре. Серебро используется только как формальная основа, но не как реальный товар. Свидетельством этому является случай с покупкой серебра Уорреном Баффетом: в 1996-1997 годах он стал покупать колл-опционы на серебро. Только в момент окончания действия опциона, он не обращал их в деньги, а требовал поставок физического серебра. И цены на серебро выросли с 4 долларов до 7.
Так вот когда дело дойдет до фактической покупки и продажи серебра, цены будут изменяться гораздо быстрее, чем сейчас. Потому что сейчас цены определяются спросом и предложением на рынке деривативов, который многократно превышает рынок реального металла.
Количество золота, проданного по фьючерсам составляет 2,5% от имеющихся запасов. В то же время объем сделок по серебру превышает запасы на 200%.
ОМС и ETF.
Есть мнение, что банки при открытии ОМС не покупают реальный металл. Они просто создают виртуальный счет в граммах золота или серебра. Иначе они бы требовали деньги за хранение слитков. Банк просто зарабатывает деньги на спреде: разнице цены покупки и продажи металла при операциях с ОМС. Это работает, когда количество желающих продать металл более-менее совпадает с количеством желающих купить. Но что будет происходить с этими же банками, если инвесторы всей толпой кинутся покупать серебро? Или продавать. Скоро у нас будет шанс узнать…
Считается, что фонды, торгующиеся на бирже (), обеспечены фактическими запасами золота и серебра. Но все чаще я стал встречать на американских сайтах и в литературе упоминания о том, что запасы эти фиктивные, и на самом деле их просто нет. А они владеют огромным количеством золота: википедия говорит, что за ними числится 2288 тонн золота, по данным за 2012 год.
В этом материале:
В нынешний кризисный для нашей экономики период, когда национальная валюта стремительно падает, многие люди задаются вопросом: а как же если не приумножить, то хотя бы сохранить те средства, которые уже имеются? Некоторые по привычке сметают с полок магазинов бытовую технику и другие товары, кто-то верит в финансовую систему страны и упорно открывает рублевые депозиты, ну а кто-то ищет новые методы сохранить свой капитал.
Одним из таких способов уже давно стал депозит в драгоценных металлах. То есть счет в банке открывается не в какой-либо валюте, а в эквиваленте драгметалла, и проценты начисляются на металл, а не на сумму вклада. Несмотря на необычный способ сохранения денег, подобной возможностью пользуются тысячи людей. Среди самых популярных банковских металлов стоит отметить платину, золото и серебро. Платина весьма дорогая, хотя ее стоимость стабильно растет уже много лет, серебро напротив – весьма дешево, поэтому если речь идет о сбережении крупной суммы, серебра придется приобрести очень много. Остается самый популярный металл – золото. Давайте разберемся, стоит ли игра свеч, и стоит ли вкладывать деньги в золото в этом году. И в какой металл выгоднее вкладывать деньги?
Одним из очевидных плюсов подобных вкладов является отсутствие резких колебаний стоимости металлов. То есть любая валюта мира подвержена различным катаклизмам, и может буквально за несколько дней потерять несколько пунктов стоимости, тогда как драгоценные металлы обычно дорожают и дешевеют плавно. Этим также объясняется и медленный рост или падение котировок золота на мировых рынках. Получается, что инвестиции в драгоценные металлы зачастую выгоднее валютных вкладов, но только при условии долгосрочных вложений. Если Вы планируете совершить вклад на несколько лет или даже десятилетий – золото будет идеальным инструментом для заработка. Если же примерный срок вклада год или несколько лет, то, скорее всего комиссия банка поглотит всю вашу выгоду.
Касательно цен на желтый металл сегодня, стоит обратить внимание на мнения экспертов рынка. Так, стоимость драгоценных металлов обычно имеет периоды стабильного роста и стабильного же падения, причем повторяются эти процессы постоянно. Если смотреть статистику за прошлые 8-10 лет, то становится видно, что после достижения пика цены примерно в 1800 долларов за унцию в 2011 году, золото начало дешеветь, достигнув сегодняшней цены около 1100 долларов за тройскую унцию. Но аналитики настаивают на том, что это еще не дно падения – судя по всем показателям, золото ориентировочно достигнет отметки в 1000-1050 долларов за унцию, и лишь потом начнет расти. Как бы то ни было, дальше будет только рост, и насколько он станет стремительным, никто не знает. Понятно только то, что при желании вложиться в золотые слитки, делать это нужно сейчас или в самое ближайшее время.
Если Вы задались вопросом, в какой металл лучше вкладывать деньги, то вам стоит подробно изучить все возможные варианты. Помимо золота, неплохими металлами для сохранения своих сбережений считаются платина и палладий. Цена на эти металлы не подвержены сильным изменениям, а значит, стабильный доход от такого вклада Вам обеспечен. Только вот стоимость их выше золота, да и найти для покупки такие металлы проблематично. Таким образом, золото становится одним из самых привлекательных и доходных инструментов долгосрочного инвестирования. Но какой вид вложений в золото стоит выбрать, чтобы получить максимальную прибыль? Сегодня вклады в драгметаллах имеют несколько основных форм:
- Ювелирные украшения и золотые изделия.
Обезличенный металлический счет
Все способы имеют как очевидные плюсы, так и серьезные недочеты. К примеру, обезличенный металлический счет является, наверное, лучшим вариантом с точки зрения безопасности вклада, ведь надежный банк никуда не денется. Однако стоит помнить, что при закрытии счета Вам придется уплатить 13% налога с прибыли, которая получена за счет начисления процентов. (Как правило, банки начисляют по ОМС небольшой процент — от 0,25 до 3% годовых). Доход, полученный в результате повышения цен на металл, налогом не облагается. Еще одним неприятным моментом является то, что банки вольны сами устанавливать котировки, не опираясь на цены Центробанка. Ну и конечно комиссия за услуги – при краткосрочном вложении эти траты могут поглотить львиную долю Вашей прибыли.
Золото в слитках
Золото в слитках можно купить в любом крупном банке, и получить прибыль при продаже металла через определенное время, когда его стоимость возрастет. Существенный недостаток этого варианта в том, что при покупке слитка вы заплатите НДС 18% от стоимости металла, причем при продаже НДС вам не вернут. Таким образом, фактически стоимость слитка будет на 18% больше. Кроме того, слиток нужно где-то хранить, чтобы защитить от хищения.
Украшения
Остаются ювелирные украшения и предметы, выполненные из желтого металла. Как инвестиция, украшения едва ли смогут принести Вам денег, так как начальная стоимость любого изделия включает работу мастера, а не только цену материала. Захотев продать через время свои украшения, Вы столкнетесь с такой проблемой, что все будут предлагать лишь цену золотого лома, а не реальную стоимость изделия. Такой нюанс не коснется украшений, имеющих историческую или художественную ценность, но подобных изделий очень мало.
Решив инвестировать в золото, Вы принимаете правильное решение. Но стоит учесть все тонкости и нюансы этого вопроса, прежде чем тратить свои сбережения, и тогда Ваши вклады точно принесут Вам прибыль!
Каталог монет
Все существующие монеты можно найти в нашей базе с помощью удобного поиска.
Золото известно человечеству с древних времен. Золотые изделия неоднократно находили в древних захоронениях. Издревле этот металл был символом богатства и власти, поэтому он становился причиной ссор, грабежей, убийств и даже войн.
Очень долго именно золото являлось основой мировой финансовой системы и до сих пор оно остается одной из самых твердых мировых валют. Несмотря на то, что со времен «золотой лихорадки» прошло очень много лет, золото продолжает оставаться привлекательным инструментом для инвесторов наряду с другими драгоценными металлами.
Сейчас к элитным драгоценным металлам относятся: серебро, золото, платина и палладий. Их еще принято называть «благородными», главным образом, за высокую химическую стойкость и красивый внешний вид. Из них делаются различные ювелирные изделия. Кроме того, эти металлы и сплавы с их содержанием используются в современной электронной промышленности при производстве высокотехнологичных приборов, в мобильных телефонах и компьютерной технике.
Вам, конечно же, интересно, почему ценятся именно эти металлы. Основная причина в их уникальных физико-химических свойствах и дефицитности . Доля добычи «благородных» металлов в общем объеме производимой мировой горнодобывающей промышленностью продукции составляет всего лишь 0,00005%. Очевидно, учитывая высокую стоимость драгметаллов на мировом рынке, добывать их выгодно.
Однако открытие бизнеса по добыче драгметаллов – затея дорогая и довольно сложная. Тем не менее, каждый современный инвестор в любое время может купить для себя немного золота или платины.
Способы инвестирования в драгоценные металлы [как купить золото]
В России сейчас для совершения инвестиций в золото и прочие драгоценные металлы доступно несколько различных способов: покупка слитков, монет, открытие «металлического счета» в банке, приобретенные ценных бумаг золотодобывающих компаний или обеспеченных золотом акций.
Давайте подробнее рассмотрим каждый способ в отдельности.
Слитки из драгоценных металлов
Многие отечественные банки предлагают купить слитки из драгоценных металлов.
Например, в Сбербанке можно купить золото в мерных слитках следующих весовых категорий:
- Золото от 1 г. до 1000 г.;
- Серебро от 50 г. до 1000 г.;
- Палладий и платина от 5 г. до 100 г.
С одной стороны может показаться, что это самый простой и выгодный способ купить драгоценные металлы , но тут есть ряд подводных камней, о которых неопытный может просто не знать.
Проблемы связаны, главным образом, с действующим Налоговым Кодексом. Дело в том, что золотые слитки по закону признаются имуществом , а, следовательно, при продаже они облагаются НДС (а это +18% к номинальной стоимости металла). Но и это еще не все.
Если вы соберетесь продать свой слиток банку, то вам придется заплатить еще 13% подоходного налога.
Следовательно, вложения в золотые слитки с учетом имеющихся особенностей отечественного налогового законодательства не очень выгодны. Чтобы только покрыть расходы надо, чтобы слиток прибавил в цене как минимум процентов 30%, что довольно сложно осуществимо даже за год.
Драгоценные монеты
Все продаваемые в настоящее время драгоценные монеты можно разделить на две большие группы: памятные (коллекционные) и инвестиционные.
Выпуском памятных монет в нашей стране занимается Банк России. Памятные монеты обычно выпускаются ограниченным тиражом – от 100 до нескольких тысяч единиц.
Выпускались самые разнообразные серии монет, в том числе: «Красная книга России», «Выдающиеся личности России», «Архитектурные памятники России», «Сохраним наш мир», «Лунный календарь», «Знаки зодиака» и др.
Тем не менее, стоит отметить, что памятные монеты для инвесторов не представляют особого интереса. Причин несколько: высокая стоимость, обусловленная их нумизматической ценностью, и обложение НДС (те же +18% к стоимости).
Следовательно, памятные монеты пользуются популярностью больше среди опытных коллекционеров . Спустя несколько лет (а иногда и десятков лет), продать подобные коллекционные монеты можно довольно выгодно.
Тут работает такое правило – чем монета старше, тем она дороже.
Правда, чтобы ее продать, нужно будет искать подходящего покупателя-коллекционера, готового выложить за монету хорошие .
Что касается инвестиционных монет, то назначение этого финансового инструмента определено уже в его названии. Инвестиционные монеты выпускаются огромными тиражами, превышающими миллионы единиц, поэтому никакой ценности для коллекционеров они не представляют . Их основная ценность определяется количеством содержащегося в них драгоценного металла.
Самыми известными инвестиционными монетами, пожалуй, являются «золотые червонцы», первая подобная монета появилась в 1975 году. Следует отметить, что каждая монета из этой серии содержит 7,742 г. чистого золота 900 пробы.
Предлагаются еще и другие серии инвестиционных монет. Например:
- «Соболь» – серебряная монета, выпущенная впервые в 1995 году, достоинством в 3 рубля. Монета содержит 31,1035 г. серебра 925 пробы.
- «Георгий Победоносец» – выпущена в двух вариантах: серебряном и золотом. Золотая монета начала чеканиться в 2006 году, имеет номинал 50 рублей и содержит 7,78 г. золота 999 пробы. Серебряная монета появилась в 2009 году, имеет номинал 3 рубля и содержит 31,1 г. серебра 999 пробы.
Кроме того, в российских банках можно купить некоторые иностранные инвестиционные монеты из драгоценных металлов, например, английские «соверены».
Рыночная стоимость инвестиционных монет формируется в первую очередь исходя из стоимости содержащегося в них драгоценного металла, а также надбавки, которая предусматривает покрытие расходов на их чеканку и реализацию.
Покупка инвестиционных монет удобна тем, что с ними сейчас работает множество крупных российских банков, хотя основным продавцом, пожалуй, является Сбербанк. Эти монеты последние годы пользуются довольно большим спросом, цена некоторых монет с момента выпуска увеличилась в несколько раз.
Еще одно их преимущество в том, что операции с инвестиционными монетами в соответствии с НК РФ НДС не облагаются. Хотя 13% налога при продаже придется все же заплатить государству. (Это также надо учитывать при выборе инвестиционного инструмента).
Также отмечу, что все операции с данными монетами совершаются по курсовой стоимости, которая устанавливается банком. Как правило, разница между ценой покупки и ценой продажи достигает 10%.
Металлический счет в банке
Металлические счета делятся на два вида:
- счет ответственного хранения (СОХ);
- обезличенный «металлический» счет (ОМС).
Инвестор, открывая СОХ в банке, передает кредитной организации имеющиеся у него слитки драгоценных металлов на хранение. Каждый слиток имеет определенные характеристики: номер, проба, вес, аффинажный завод др. В свою очередь банк берет на себя обязательство вернуть клиенту слиток по первому же его требованию.
Счет ответственного хранения также может предусматривать возможность перевода металла на другой указанный клиентом счет, или использовать его в качестве обеспечения при получении кредитов.
СОХ не может использоваться как инструмент получения дохода , он не предполагает начисления каких-либо процентов. Клиент наоборот должен оплачивать услуги банка по хранению своего драгоценного металла. Этот инструмент предназначен, скорее, для сбережения имеющихся у инвестора слитков в натуральном виде, а банк просто гарантирует их сохранность.
Обезличенный «металлический» счет (ОМС) по своей сути – классический валютный депозит, где валюта – количество грамм металла. На таком счете слитки учитываются без указания каких-либо конкретных характеристик.
Пополнить обезличенный счет можно путем совершения безналичного перевода с другого «металлического» счета, внесением драгоценных металлов в физической форме, приобретя металл (в обезличенной форме) за наличные по курсу банка.
ОМС иногда предусматривает начисление процентов (в денежном эквиваленте или в граммах драгоценного металла). Однако проценты начисляются не всегда, об этом следует узнавать при открытии счета. Проценты, как правило, небольшие – от 0,1% до 3-4%.
Очевидно, что если ОМС не предусматривает начисления процентов, то получить прибыль инвестор может только при условии, что драгоценный металл вырастет в цене.
Тут также следует отметить, что если вы захотите получить слиток, эквивалентный количеству находящегося на вашем счету драгоценного метала в физической форме, то при получении слитка придется уплатить 18% НДС . Если вы просто закроете счет и получите сумму в денежном выражении, то НДС уплачивать не придется.
Кроме того, хоть ОМС и является своего рода валютным депозитом, на него не распространяется действие закона о . Так что выбирать банк надо очень внимательно.
Ценные бумаги, обеспеченные золотом
Это относительно новый вариант инвестирования в золото , который не только обеспечивает доходность вложений, но и не требует оплачивать НДС.
Выпуском акций, обеспеченных золотом, занимается Всемирный золотой совет (The World Gold Council – WGC), который был создан крупнейшими мировыми золотодобывающими компаниями.
WGC для выпуска «золотых» бумаг создал специальный фонд Gold Bullion Securities (GBS), который занимается их размещением на Австралийской, Лондонской, Нью-Йоркской и Американской фондовой бирже (в Америке «золотые» акции размещены от имени других фондов и под другими тиккерами, но при прямой поддержке WGC).
Одна такая бумага дает инвестору право на получение 3,1 г. чистого золота из хранилищ банка HSBC в Лондоне.
Досрочно погасить имеющиеся во владении ценные бумаги, обеспеченные золотом, путем их обмена на золотые слитки в физической форме могут лишь привилегированные владельцы. Остальным инвесторам доступен только вариант, предусматривающий выплату соответствующей суммы в долларах, евро или фунтах стерлингов.
Что касается российских инвесторов, то они могут совершать любые операции с «золотыми» ценными бумагами воспользовавшись услугами множества брокерских контор, которые работают на перечисленных выше биржах.
Покупка акции золотодобывающих компаний
Данный способ, в принципе, не связан с непосредственной покупкой драгоценного металла, но все же имеет прямое отношение к золотодобывающей отрасли, поэтому расскажем немного и о нем.
Так как этот вариант инвестирования предполагает покупку акций, то для их приобретения следует обратиться на и воспользоваться услугами брокеров. Среди основных золотодобывающих компаний, акции которых сейчас реализуются на бирже, можно отметить:
- ОАО «Полюс Золото»;
- ОАО «Бурятзолото»;
- ОАО «Полиметалл».
Конечно же, данный вариант предполагает получение прибыли главным образом от совершения спекулятивных операций с ценными бумагами на бирже. Уровень дохода в данном случае зависит исключительно от роста стоимости купленных .
При этом котировки непосредственно зависят как от мировых цен на золото , так и от основных финансовых показателей самих компаний.
Кроме того, покупка акций предусматривает выплату дивидендов, что также является дополнительным доходом от инвестирования.
Доходность инвестиций в драгоценные металлы
Чтобы оценить потенциальную доходность вложений в драг. металлы, рассмотрим статистику котировок за период с января 2003 по январь 2012 гг. Статистика по ценам на золото, платину, серебро и палладий приведена в таблице 1 (данные взяты на официальном сайте Банка России по состоянию на первый рабочий день каждого года).
Таблица1.
Котировки драгоценных металлов по данным ЦБ РФ январь 2003 – январь 2012 гг., в рублях за 1 г.
График цен на золото по данным ЦБ
График цен на палладий по данным ЦБ
График цен на платину по данным ЦБ
График цен на серебро по данным ЦБ
Теперь, чтобы оценить динамику цен, рассчитаем доходность по каждому из металлов. Итоговые данные, показывающие доходность в % по отношению к прошлому году, приведены в таблице 2.
Как видим из таблицы, за последний год все металлы, кроме золота, потеряли в цене. Особенно заметно подешевели платина и палладий (-11,5% и -15,96% соответственно), которые на протяжении предыдущих двух лет показывали хорошие результаты по росту цены. Серебро по итогам 2011 года потеряло всего чуть больше 1%.
Это нельзя рассматривать как тенденцию к дальнейшему падению цены, так как за первый месяц 2012 года серебро, платина и палладий демонстрируют стабильный рост.
Что касается незначительных минусов, отмеченных в 2005, то это отражает лишь незначительные рыночные колебания цены. Это хорошо видно на графике. А вот падение цен на серебро, платину и палладий по итогам 2008 года – это показатель общего спада рынка под влиянием мирового финансового кризиса. Этим же, собственно, обуславливается и падение цен, зафиксированное по итогам 2011 года. Так как рынок в прошлом году опять был несколько напряжен и нестабилен, то большинство игроков в ожидании новой волны кризиса не рисковало.
Что касается прогнозов, то все зависит от того, начнется ли кризис или нет. Однозначного мнения среди экспертов нет. Тем не менее, резкого падения цен на драгоценные металлы, скорее всего не будет. Возможны колебания, но в целом прогнозы положительны.
Отмечу, что максимально внимательно следует относиться к покупке палладия , его цена часто скачет: то в плюс, то в минус. Это заметно и по данным таблицы 2 и по графику котировок Банка России. Дело в том, что этот металл чаще всего используется для спекуляций на рынке.
Если рассматривать изменение цены на металлы по итогам 10 лет, то максимальную доходность демонстрирует серебро (+ 661%) и золото (+614,5%). Платина за 10 лет подорожала почти на 320%. А вот палладий – всего на 152%.
Этот показатель говорит о том, что в долгосрочной перспективе все металлы обеспечивают хорошую доходность и их покупка – очень выгодная инвестиция.
В заключение хочется сказать, что инвестиции в драгоценные металлы имеют ряд существенных преимуществ по сравнению с прочими финансовыми инструментами:
- Рынок драгметаллов более стабилен по сравнению с и вложениями в различные фонды, будь то). Это их свойство делает их востребованными именно во время кризиса, когда инвестиции в фондовый рынок становятся очень рискованными.
В качестве недостатка можно назвать то, что от вложений в драгметаллы нельзя получить быстрой отдачи, они не могут обеспечить быстрого прироста капитала. Драгоценные металлы – инструмент, рассчитанный на долгосрочные инвестиции.
Видео на десерт: Невероятное столкновение магнитов в замедленном действии